Wallible Akademie: Portfolio, Märkte und Investmentstrategie
Lies kompakte Erklärungen zu Portfoliostrategie, Markttreibern, Risikokennzahlen und Investment-Frameworks für bessere Langfristentscheidungen.
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Einmalanlage oder Sparplan: Was ist besser – alles auf einmal oder schrittweise investieren?
22 Mai 2026
Tagesgeld, BTP oder Anleihen-ETF in Italien: Nettorendite-Vergleich 2026
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ETF-Verluste in Italien: warum der Steuerbeutel voll bleibt und wie man ihn leert
7 Mai 2026
Thesaurierender oder ausschüttender ETF: Was ist besser für langfristige Anleger?
1 Mai 2026
Hervorgehoben
Einmalanlage oder Sparplan: Was ist besser – alles auf einmal oder schrittweise investieren?
Historische Daten zeigen: Die Einmalanlage schlägt den Sparplan in rund zwei Dritteln der Fälle. Wann regelmäßige Raten trotzdem sinnvoll sind.
Tagesgeld, BTP oder Anleihen-ETF in Italien: Nettorendite-Vergleich 2026
Tagesgeld, BTP oder Anleihen-ETF: Was bringt in Italien 2026 wirklich mehr nach Steuern? Nettorendite-Vergleich auf 20.000 Euro über 24 …
ETF-Verluste in Italien: warum der Steuerbeutel voll bleibt und wie man ihn leert
ETF-Verluste können in Italien keine ETF-Gewinne ausgleichen. Wie die zwei Steuerkörbe funktionieren und welche Instrumente Verluste …
Thesaurierender oder ausschüttender ETF: Was ist besser für langfristige Anleger?
Thesaurierend oder ausschüttend? Steuerliche Stundung und Zinseszinseffekt beeinflussen das Endergebnis spürbar. Für wen lohnt sich welche …
PIR: Lohnt sich der individuelle Sparplan aus Italien wirklich? Praxisratgeber
Italiens PIR-Sparpläne befreien von der Kapitalertragsteuer, doch hohe Fondsgebühren fressen den Vorteil oft auf. Wann sich ein PIR wirklich …
Renditesequenz-Risiko: Warum die Reihenfolge der Gewinne in der Rente alles verändert
Das Renditesequenz-Risiko erklärt, warum zwei Rentner mit identischer Durchschnittsrendite gegensätzliche Ergebnisse erzielen. Wie es …
Die 4-Prozent-Regel: Wie viel können Sie im Ruhestand jährlich entnehmen, ohne das Kapital aufzubrauchen
Die 4-Prozent-Regel legt die sichere jährliche Entnahmerate fest, damit ein Portfolio 30 Jahre hält. Wie sie funktioniert, ihre Grenzen in …
Faules Portfolio: So bauen Sie ein ETF-Portfolio, das 90% der aktiven Fonds schlägt
Ein faules Portfolio übertrifft 90% der aktiven Fonds mit zwei ETFs und einer Stunde pro Jahr. Vollständiger Leitfaden zu den beliebtesten …
ETF-Besteuerung in Italien: praktischer Leitfaden (2026)
ETFs werden in Italien mit 26% besteuert, Verluste gleichen Gewinne jedoch nicht aus. Leitfaden zu Einkommenskategorien, Steuerrucksack und …
Portfolio-Rebalancing: wann rebalancieren und warum es wichtig ist
Rebalancing stellt nach Marktdrift die Zielgewichtung wieder her. Erfahre, wann du rebalancieren solltest, welche Methode passt und wie du …
Sortino Ratio: Formel, Berechnung und Vorteile gegenüber dem Sharpe Ratio
Das Sortino Ratio misst die Rendite pro Einheit Abwaertsrisiko. Formel, praktisches Beispiel und Vergleich mit dem Sharpe Ratio zur …
Monte-Carlo-Simulation fuer das Portfolio: praktischer Leitfaden
Wie die Monte-Carlo-Simulation auf Anlageportfolios angewendet wird: Szenarien, Fan-Chart, Entnahmen und Erfolgswahrscheinlichkeit Schritt …
TWR vs MWRR: welche Renditekennzahl ist die richtige?
TWR und MWRR messen Rendite unterschiedlich. Erfahre, wann Time-Weighted Return oder Money-Weighted Return (IRR) sinnvoll ist und wie du …
Das 60/40-Portfolio: historische Analyse eines PAC mit 500 Euro pro Monat
Historische Analyse des 60/40-Aktien-Anleihen-Portfolios: Ursprung, Ergebnisse eines PAC mit 500 Euro pro Monat und jaehrlichem Rebalancing, …
Skewness und Kurtosis: praktischer Leitfaden fuer Portfoliorisiko
Wie du Skewness und Kurtosis der Renditeverteilung liest und mit VaR, CVaR und Drawdown kombinierst.
Expected Shortfall (CVaR) 95% und 99%: praktischer Leitfaden
Was CVaR 95% und 99% bedeutet, wie es sich von VaR unterscheidet und wie du Tail-Risk praktisch bewertest.
Value at Risk (VaR) 95% und 99%: praktischer Leitfaden
Was VaR 95% und 99% bedeutet, wie historische und parametrische Methoden funktionieren und wie du VaR fuer Portfolios nutzt.
Recovery Factor: Formel, Interpretation und Grenzen
Der Recovery Factor zeigt, wie viel Rendite ein Portfolio pro Einheit maximalen Drawdowns erzielt. Mit Formel, Beispiel und …
Kostenloser ETF-Portfolio-Simulator: praktischer Leitfaden
Wie du mit einem kostenlosen ETF-Portfolio-Simulator eine Strategie testest, Benchmarks vergleichst und die Umsetzung mit Wallible startest.
Durchschnittliche S&P-500-Rendite der letzten 20 Jahre: so liest du sie mit einer PAC-Simulation
Wie du die durchschnittliche S&P-500-Rendite der letzten 20 Jahre richtig einordnest, typische Fehler vermeidest und mit einer …
Ulcer Performance Index: so liest du das Verhaeltnis zwischen Rendite und Drawdown-Stress
Der Ulcer Performance Index (UPI) ergaenzt den Sharpe-Ansatz, indem er nur Verlustphasen betrachtet: Berechnung, Einsatz und Interpretation …
Was ist die erwartete Rendite und wie lässt sie sich nutzen
Eine praktische Anleitung, um die erwartete Rendite zu verstehen, sie in den Wallible-Reports zu lesen und mit anderen Performancekennzahlen …
Calmar Ratio und Ulcer Index
Wie sich risikoadjustiertes Wachstum und Drawdown-Schmerzen mit zwei zentralen Risikokennzahlen beurteilen lassen.
Die Geheimnisse entschlüsseln: Wichtige Indikatoren für einen überbewerteten Aktienmarkt
Ist der Aktienmarkt über- oder unterbewertet? Eine Frage, die viele Anleger:innen beschäftigt. Dieser kompakte, leicht verständliche …
Optionen verstehen: Ein umfassender Leitfaden
Optionen sind leistungsfähige Finanzinstrumente, die Anlegern Flexibilität und zusätzliche Renditechancen bieten. Ob Einsteiger:in oder …
Risikotoleranz verstehen – warum sie im Portfoliomanagement so wichtig ist
Investieren ist ein zentraler Baustein des Vermögensaufbaus, bringt aber Risiken mit sich. Wer erfolgreich investieren will, muss seine …
Korrelation im Portfoliomanagement verstehen
Portfoliomanagement ist ein zentraler Bestandteil der Finanzplanung. Wer seine Rendite optimieren will, muss fundierte Entscheidungen …
Fundamentalanalyse vs. Technische Analyse: Die wichtigsten Unterschiede
Bei der Geldanlage gibt es zwei grundlegende Ansätze, um Aktien und andere Finanzinstrumente zu analysieren: Fundamentalanalyse und …
Discounted Cash Flow zur Unternehmensbewertung nutzen
Bei der Analyse eines Unternehmens ist die Fähigkeit, Cashflows zu erwirtschaften, ein zentraler Faktor. Entscheidend ist jedoch nicht nur …
Maximum Drawdown bei Finanzanlagen verstehen
Der Maximum Drawdown (MDD) ist eine beliebte Kennzahl, mit der Anleger das Risiko eines Portfolios einschätzen. Er misst den größten …
Top 5 ETFs für Megatrends
Fünf ETFs, mit denen sich globale Megatrends abbilden lassen – für langfristiges Wachstumspotenzial.
Warum der ROE (Return on Equity) bei der Unternehmensbewertung zählt
Der ROE zeigt, wie effizient ein Unternehmen das eingesetzte Eigenkapital nutzt. Ein hoher Wert signalisiert attraktive Renditen für …
Wie Zinsentwicklungen den Kreditmarkt prägen
Zinsen beeinflussen Aktien, Anleihen – und besonders den Kredit- sowie Distressed-Debt-Markt. Wir erklären Zusammenhänge und geben einen …
Finanzielle Hebelwirkung: Chance und Risiko zugleich
Leverage erhöht den Ertrag, aber auch das Verlustrisiko. Wir erklären Funktionsweise, Beispiele und worauf Anleger:innen achten müssen.
Zinseszins: Das Geheimnis hinter wachsendem Vermögen
Wir erklären, wie der Zinseszins funktioniert und warum er das Portfolio über die Jahre exponentiell wachsen lässt.
Fear & Greed Index: Der Stimmungsindikator für die Märkte
Wir beleuchten den Stimmungsindex, der gierige und ängstliche Phasen am Markt sichtbar macht, und zeigen Einsatzmöglichkeiten in turbulenten …
Steuerabzug vs. Steuervergünstigung: Unterschied und optimale Nutzung
Wir klären die oft verwechselten Steuerbegriffe und zeigen, wie sie helfen können, mehr Geld fürs Investieren freizumachen.
Anlagestrategien im aktuellen Umfeld: Ein Experiment mit ChatGPT (OpenAI)
Wir prüfen, wie Künstliche Intelligenz – konkret ChatGPT von OpenAI – ein diversifiziertes Portfolio in einem Umfeld aus hoher Inflation und …
Pensionsfonds in Italien: Lohnt sich das? Vorteile und Grenzen im Überblick
Ein Pensionsfonds kann die finanzielle Stabilität im Alter sichern. In Italien sind Beiträge zudem steuerlich begünstigt – wir beleuchten …
Price/Earnings (KGV) und Price/Earnings to Growth (PEG): So nutzen Sie die Kennzahlen für Anlageentscheidungen
Wir betrachten zwei zentrale Bewertungskennzahlen und zeigen, wie sie bei der Beurteilung einer Aktie für das eigene Portfolio helfen …
Top 5 ETFs nach Marktkapitalisierung: Ein umfassender Überblick
In diesem Beitrag betrachten wir die fünf größten ETFs nach Marktkapitalisierung genauer. Die Auswahl deckt unterschiedliche Branchen und …
Wirtschaftliche Szenarien verstehen – und was sie fürs Depot bedeuten
Inflation, Deflation, Rezession & Co.: So reagieren Anlagestrategien auf unterschiedliche Konjunkturphasen.
Jim Simons und sein Fonds Renaissance Technologies
Ein Blick auf den wohl erfolgreichsten Quantenfonds der Geschichte und seinen Gründer.
Lombardkredit: Liquidität schaffen, ohne zu verkaufen
So funktioniert der Lombardkredit und so können Privatanleger:innen ihr Depot als Sicherheit einsetzen.
Ray Dalio: Principles for Navigating Big Debt Crises
Die wichtigsten Erkenntnisse aus dem Buch eines der erfolgreichsten Investoren der Welt.
Investieren bei hoher Inflation und steigenden Zinsen
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Investieren mit Sparplänen (PAC/DCA)
Ein Sparplan – auch Capital Accumulation Plan oder Dollar-Cost-Averaging genannt – erleichtert den Vermögensaufbau. Wir erklären …
Capital Asset Pricing Model (CAPM)
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Blue-Chip-Aktien laut The Motley Fool
Welche Blue Chips zählen 2022 zu den Favoriten von The Motley Fool? Wir stellen sie vor.
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2 Kryptowährungen, die Bitcoin überholen könnten
Wir beleuchten zwei Coins, die laut The Motley Fool dank Innovationen das Potenzial haben, Bitcoin den Rang abzulaufen.
Time-Weighted Rate of Return
Wir erklären, wie die zeitgewichtete Rendite funktioniert und wie sie zur Bewertung eines Portfolios eingesetzt wird.
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Welche Unternehmer:innen führen die Vermögensrangliste in Europa an?
Elon Musks Investmentstrategie
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Definition des Beta-Koeffizienten und wie dieser Risikoindikator eingesetzt wird.
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Money-Weighted Rate of Return
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Kriegsauswirkungen auf die europäische Erholung
Wie Russlands Angriff auf die Ukraine das Wachstum in Europa ausbremsen könnte.
Warum bewegen sich Anleihekurse und Renditen entgegengesetzt?
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Was Umwelt-, Sozial- und Governance-Kriterien bedeuten.
Aktiv gemanagte Fonds
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DCA (Dollar Cost Averaging) auf den S&P 500 in den letzten 20 Jahren
Dollar Cost Averaging (DCA) ist eine beliebte Strategie, bei der regelmäßig ein fester Betrag investiert wird – unabhängig von der …
Durchschnittliche Jahresrendite (AAR)
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In Indexfonds investieren – ein Leitfaden für Einsteiger
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Passiv verwaltete Fonds
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Was Ray Dalio von Bridgewater über die Marktauswirkungen der russischen Invasion in der Ukraine denkt
Der Gründer des weltweit größten Hedgefonds verfolgt den Krieg genau und kommentiert mögliche wirtschaftliche Folgen
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Wir vergleichen, wie sich zwei Finanzanlagen am Markt bewegen: ein inflationsgebundener Anleihen-ETF und ein gewöhnlicher Kupon-ETF für die …
Compound Annual Growth Rate (CAGR)
Wir zeigen, wie die durchschnittliche jährliche Wachstumsrate definiert wird und wie Sie diesen Wert für Ihr Portfolio berechnen
Volatilität
Wir sehen uns an, wie Volatilität definiert ist und wie sich Risiko in einem Investmentportfolio einschätzen lässt
Vergleich der Top 5 Rohstoffe im Dreijahreszeitraum 2019-2022
In den vergangenen drei Jahren hat die Welt einen bemerkenswerten Wandel im Rohstoffsektor erlebt – ausgelöst durch die COVID-19-Pandemie, …
Sharpe Ratio
Wir sehen uns an, wie der Sharpe-Index definiert ist und wie man ihn optimal zur Bewertung eines Investmentportfolios einsetzt
Die Geschichte von Warren Buffett: wie er mit dem Investieren begann und wo er heute steht
Eine chronologische Geschichte des Orakels von Omaha: 1930-2021
Vergleich der fünf kapitalstärksten Unternehmen je Sektor im S&P500
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Performance des russischen Aktienindex in den vergangenen 20 Jahren
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Vergleich der fünf höchst kapitalisierten Unternehmen im FTSE MIB
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Performancevergleich verschiedener Anlageklassen
Dieser Artikel untersucht die Performance verschiedener Anlageklassen in den vergangenen 10 Jahren: Aktien, Staatsanleihen, …
