पिछले 20 वर्षों का S&P 500 औसत रिटर्न: PAC सिमुलेशन के साथ सही समझ

पिछले 20 वर्षों का S&P 500 औसत रिटर्न: यह सवाल क्यों महत्वपूर्ण है

“पिछले 20 वर्षों का S&P 500 औसत रिटर्न” निवेश शुरू करने वालों के लिए एक सामान्य सवाल है। यह अच्छी शुरुआत है, लेकिन केवल इसी आधार पर allocation और risk तय नहीं किए जा सकते।

ऐतिहासिक औसत पूरे सफर को नहीं दिखाता: volatility, drawdown और recovery time भी उतने ही महत्वपूर्ण हैं।

“औसत रिटर्न” का सही मतलब

इन तीन बातों में अंतर समझना जरूरी है:

• arithmetic average return;
• annualized return (CAGR);
• periodic contribution वाले PAC का final outcome।

इनसे अलग-अलग निष्कर्ष निकल सकते हैं। इसलिए औसत रिटर्न को शुरुआत मानें, और फिर risk-aware simulation करें।

PAC प्रदर्शन की व्याख्या क्यों बदल देता है

यदि आप पूरा निवेश एक बार में करते हैं (PIC), तो परिणाम entry timing पर बहुत निर्भर होता है। S&P 500 पर PAC में निवेश समय के साथ फैलता है, जिससे चक्र के सबसे खराब बिंदु पर प्रवेश का जोखिम घटता है।

यह guaranteed return नहीं देता, लेकिन decision process को अधिक मजबूत बनाता है:

1. market timing पर कम निर्भरता;
2. volatility phases में अपेक्षाकृत संभालने योग्य सफर;
3. long term में discipline बनाए रखना आसान।

उपयोगी simulation कैसे करें

सिर्फ जानकारी से निर्णय तक जाने के लिए:

1. लक्ष्य के अनुरूप ETF चुनें;
2. initial capital और monthly contribution तय करें;
3. horizon (जैसे 10, 15, 20 साल) निर्धारित करें;
4. rebalancing के साथ और बिना परिणाम तुलना करें;
5. drawdown, volatility और annualized return देखें।

यह workflow आप Portfolio Simulator guide में follow कर सकते हैं।

जानकारी से action तक

ऐतिहासिक रिटर्न पर अधिकांश खोजें सिर्फ जानकारी तक सीमित रहती हैं। वास्तविक कदम है इसे एक नियमित प्रक्रिया में बदलना:

• initial simulation,
• periodic review,
• real portfolio monitoring।

Wallible में आप PAC vs PIC तुलना से शुरू करके उसी environment में operational monitoring जारी रख सकते हैं।

याद रखने योग्य सिद्धांत

ऐतिहासिक औसत रिटर्न दिशा दिखाता है, वादा नहीं करता। सही निर्णय रणनीति, जोखिम और समय-सीमा के संतुलन पर निर्भर करता है।